家庭财务核心指标是评估家庭财务健康状况的量化工具，涵盖资产负债、偿债能力、储蓄与结余、应急储备四大维度。
资产负债指标
| 指标 | 公式 | 健康区间 |
|---|---|---|
| 净资产 | 净资产 = 总资产 − 总负债 | ≥ 年收入 × 5 |
| 负债比率 | 总负债 ÷ 总资产 × 100% | ≤ 60%（≤30% 更优） |
| 金融负债比 | 金融负债 ÷ 流动金融资产 × 100% | <30% 健康，>70% 危险 |
| 流动比率 | 流动资产 ÷ 流动负债 × 100% | >200% |
| 融资比率 | 投资性负债 ÷ 投资性资产 × 100% | <50% |
偿债能力指标
| 指标 | 公式 | 健康区间 |
|---|---|---|
| 债务收入比 DTI | 月负债还款 ÷ 月收入 × 100% | ≤36% 安全，43% 警戒线 |
| 偿债覆盖率 | 年可支配收入 ÷ 年偿债额 | ≥1.5 倍（报告口径 ≥3 倍） |
| 加权平均债务成本 WACC | Σ(本金_i × 利率_i) ÷ Σ本金 | >12% 为高息劣质负债 |
储蓄与结余指标
| 指标 | 公式 | 健康区间 |
|---|---|---|
| 储蓄率 | 年度结余 ÷ 年收入 × 100% | ≥30% 优秀，≥20% 健康 |
| 可支配储蓄率 | (总收入 − 刚性支出) ÷ 总收入 × 100% | 20%–35% 健康 |
| 工作储蓄率 | (税后工作收入 − 消费支出) ÷ 税后工作收入 × 100% | >20% |
| 自由储蓄率 | (总储蓄 − 固定储蓄) ÷ 税后总收入 × 100% | >10% |
应急储备
应急储备建议覆盖 3–6 个月刚性支出，分三层结构：
- 第一层：即时可用 1 个月（活期 / 货币基金）
- 第二层：短期储备 2–3 个月（短期理财 / 大额存单）
- 第三层：长期缓冲 3–6 个月（债券 / 混合基金）
流动性覆盖月数公式：流动性覆盖月数 = 现金类资产 ÷ 月刚性支出
常见问题
家庭储蓄率多少算健康？
家庭年度储蓄率（年度结余÷年收入×100%）≥30%为优秀，≥20%为健康。可支配储蓄率（(总收入-刚性支出)÷总收入×100%）建议在20%-35%区间。
债务收入比DTI多少算安全？
债务收入比DTI（月负债还款÷月收入×100%）≤36%为安全线，43%为警戒线。超过43%意味着债务负担较重，需要优化债务结构。
家庭应急储备应该准备多少？
应急储备建议覆盖3-6个月刚性支出，分三层结构：第一层即时可用1个月（活期/货币基金），第二层短期储备2-3个月（短期理财/大额存单），第三层长期缓冲3-6个月（债券/混合基金）。流动性覆盖月数=现金类资产÷月刚性支出。
负债比率多少算健康？
总负债比率（总负债÷总资产×100%）建议≤60%，≤30%更优。金融负债比（金融负债÷流动金融资产×100%）<30%为健康，>70%为危险。